Kommoditeit Verskansing - Verskansing Risiko Met 'N Commodity Futures Verskansingstrategie

Kommoditeit Verskansing - Verskansing Risiko met 'n Commodity Futures verskansingstrategie C ommodity verskansing en verskansingstrategieë risiko met 'n kommoditeit verskansingstrategie sal jy 'n vinnige en vuil handleiding oor hoe en waarom 'n basiese kommoditeit heining gebruik as 'n versekeringspolis teen risiko wat verband hou met die prys skommelinge te gee. In die eerste plek Bevestig hierdie boks as jy al ooit gesien die film handel plekke met Eddie Murphy en Dan Akroyd en lees op. M enige mense wat sien dat die film het nie 'n idee om die massa histerie in die toneel op die vloer van die Commodity Exchange teen die einde van die film. * By the way, die mense op die vloer van die Exchange vrywillig hul tyd om in te kom op 'n Saterdag by die verfilming doen. * In elk geval ... R andolph en Mortimer, die kommoditeit tycoons wat probeer om voordeel te trek uit binne-inligting op 'n hangende verslag oes; het 'n finansiële klop as spekulante omdat hulle aan die verkeerde kant van 'n groot prys beweging was. Hulle gewaag die plaas en het dit verloor. Daar is 'n ou gesegde in die bedryf, "het die Bulls maak geld en dra geld maak, maar varke kry vermoor" Randy en Mort was die "varke" daardie dag. O f natuurlik die fliek was fiktiewe, in werklikheid, as die gebeure was feitelike, 'n snaakse ding sou gebeur het op die pad na die plaas. Die piggies sou hul rosbief verloor, terwyl die produsente en verskaffers sal skaars gekolf 'n ogie oor die wilde prys swaai ....Why? B mdat die produsente of produsente, * die toekoms verkopers lemoensap * en verskaffers of verwerkers, * die toekoms kopers lemoensap * is met behulp van 'n kommoditeit verskansingstrategie as 'n versekeringspolis teen prysrisiko. Commodity Futures Feit: 'n termynkontrak is 'n bindende onderneming tussen twee partye met betrekking tot die lewering van 'n spesifieke hoeveelheid en gehalte van 'n kommoditeit by 'n voorafbepaalde tyd en plek in die toekoms. Basiese Commodity verskansingstrategie Ek wil hierdie so eenvoudig as moontlik te hou. In die eerste plek gaan ons om te hou met die tema van hierdie handleiding en gebruik bevrore gekonsentreerde lemoensap, aka PB, as ons kommoditeit voorbeeld. Ons moet 'n paar dinge te weet oor hierdie kommoditeit voordat ons begin. Hier is die * specs * vir sap termynmark oranje kontrakte. Kontrak Grootte: 15,000 pond lemoensap Punt Waarde: $ 1,50 per punt Gemiddelde prys skuif: 5 punte of 5 / 100ths van 'n sent * $ 7,50 per kontrak * W e'll aanvaar ons praat oor 'n lemoensap produsent eerste. Hierdie man het na sy lemoensap verkoop in ses maande. Die probleem is dat 'n prys daling in die lemoensap mark 'n negatiewe uitwerking op wat hy kan kry vir sy oes nadat dit geoes sou hê. H e kan rondom 'n groot deel van daardie risiko te kry deur die stigting van 'n basiese kort kommoditeit verskansingstrategie in die lemoensap termynmark. Dit gee hom 'n paar beskerming, soort van soos 'n versekeringspolis teen groot prysskommelings. Hoe om Sit op 'n kort skans in Commodity Futures L et se sê die huidige prys vir lemoensap in die kontant-mark op 1 Mei is 90 sent per pond * fiktiewe. * Die PB produsent voel dit is 'n billike prys vir sy koste te dek en 'n wins maak. Hy weet ook dat hy ongeveer 15.000 pond PB sal tydens oes na die mark te bring in ses maande. Wat hy doen is verkoop sy oes nou met behulp van die termynmark op daardie 90 persent verkoop prys in die toekoms te beskerm. H e gaan in die termynmark en verkoop 1 kontrak * 15,000 pond PB * op die huidige mark prys van $ 1 per pond. Nou kan vinnig vorentoe 1 maand na die toekoms en sien hoe dit beskerm sy winsmarges. O p 1 Junie die termynmark prys van PB het gedaal tot 70 sent per pond en die kontant of huidige prys vir PB daal tot 65 sent per pond, want daar lyk na 'n goeie oes van PB vanjaar wees. Y IPES ... lyk nie goed nie as die PB produsent wat nodig is om 90 sent per pond te kry om sy koste te dek en 'n wins maak. Dit lyk asof hy nie sy kind die GI Joe sal te koop wees met die "Kung Fu" greep omdat hy sal kry $ 3750 minder vir sy PB oes. D ie desimale punt is weggelaat en die berekening lyk soos volg: 9000 - 6500 = 2500 x 1.50 = $ 3750 verlies per kontrak. Maar wag ... W at oor die PB kontrak wat hy verkoop in die termynmark? Onthou hy verkoop 1 kontrak op $ 1 per pond? As hy daardie kontrak terug nou te koop sou hy net tot 70 sent per pond te betaal. Hy het 'n wins van $ 4500 vir die termynkontrak. D ie desimale punt is weggelaat en die berekening lyk soos volg 10000 - 7000 = 3000 x 1.50 = $ 4500 wins per kontrak. N oe laat ontleed wat die heining gedoen om die PB produsent se prysrisiko gedeeltelik beskerm. Die $ 3750 kontant verlies is geneutraliseer deur die $ 4500 wins in die termynmark en laat hom met 'n teoretiese wins op die verskansingstrategie van $ 750. Nie 'n slegte deal. Commodity Futures Feit: 'n kommoditeit verskansingstrategie nie al prysrisiko te verwyder. Trouens, daar is koste verbonde aan handel in kommoditeitsmarkte termynkontrak wat gevolg moet word opgeneem in 'n verskansingstrategie. Diegene koste sluit die betaal op die termynmark handel kommissies en die koste verbonde aan die plasing van geld in die termynmark rekening om vereistes aanvanklike marge (goeie trou deposito) en instandhouding marge oproepe (addisionele deposito van ongunstige prys variasies dek) te dek. N OTE wat die kontantprys en die termynmark prys nie wissel in tandem. Die rede hiervoor is dat die kontantprys word beïnvloed deur faktore soos die stoor en vervoer koste. Hulle sal heel waarskynlik, maar nie altyd volg dieselfde tendens hoër of laer, maar selde teen dieselfde tempo. L et ons gaan nog 'n maand in die toekoms. Op 1 Julie 'n ander verslag dui aan dat die eerste verslag oorskat die PB vraag en die prys het gestyg tot $ 1,20 per pond en die kontantprys van PB gegaan tot $ 1,05 as gevolg van die eenvoudige ekonomie van vraag en aanbod. Y ippee ... ..Happy dae ... Die produsent kan nou $ 2250 meer vir sy vir sy PB. Die berekening lyk soos volg: 10500 - 9000 = 1500 x $ 1,50 = $ 2250 meer wins ... maar hou die telefoon. Hy moet nie opgeraak en koop sy vrou wat nuwe BMW hy haar belowe net nog nie. Kom ons kyk wat gebeur met die termynkontrak heining. Ek t kos hom $ 1,20 per pond terug te koop die termynkontrak hy verkoop teen $ 1. Dit gee hom 'n verlies van $ 3000 vir sy termynmark verskans. Die berekening lyk soos volg: 10.000-12.000 = 2000 x $ 1,50 = $ 3000 te verloor. N oe laat ons sien hoe die Commodity Futures heining sy potensiaal winsmarge het 'n beperkte. Die $ 2250 wins op die kontantprys van die PB oes is geneutraliseer deur die $ 3000 verlies hy tans op sy Commodity Futures heining. Die netto resultaat van die likwidasie van die heining nou sou 'n verlies van $ 750 wees. T sy voorbeeld toon die belangrikheid van die behoud van die heining (ongeag prysskommelings) totdat die oes gereed is vir aflewering. Die kontantprys en die termynmark prys sal konvergeer en raak byna gelyk aan die verval maand van die termynkontrak behalwe koste soos wat onderskeidelik ladings (ook bekend as "die basis"). B y die likwidasie van die termynkontrak en die oortreding van die beskerming van die heining voor verstryking, die produsent word dan aan die risiko om prysskommelings. Hy verloor ook geld op die koste verbonde aan die termynmark gedeelte van die heining self. Commodity Futures Feit: In 'n vloeistof mark, die aantal spekulante (mense soek om voordeel te trek uit prysskommelings) ver groter as die aantal verskansers (diegene om hulself te beskerm teen prysrisiko), maar die verskansers algemeen dra veel groter oop posisies. Hoe om Sit op 'n lang Hedge in Commodity Futures D ie eweknie by die produsent en produsent is die verskaffer of verwerker. In ons voorbeeld hier, sal die verwerker moet PB koop en verwerk dit vir verbruik of ander gebruike. Sedert die verwerker 'n toekomstige aankoop moet maak, wil sy haarself te beskerm teen prysverhogings ten tyde van aflewering. S sal hy die termynmark gebruik as 'n versekeringspolis teen prysrisiko deur om op 'n "Long Hedge" in die termynmark deur die koop van termynkontrakte nou, dus sluit in haar prys plus die koste van die plasing van die lang heining in Commodity Futures. W e kan kyk na die prys variasies en hoe hulle invloed op die verwerker deur eenvoudig al die syfers omkeer van ons kort verskans voorbeeld. 'N Verhoging in die termynmark prys sal 'n aanwins vir die verwerker, terwyl 'n daling in die termynmark prys 'n verlies sou wees. 'N Verhoging in die kontantprys sou 'n verlies vir die verwerker, terwyl 'n daling in die kontantprys 'n wins sou gelyk. Die risiko van toekomstige prysstygings is oorgeplaas na die termynmark as gevolg van die heining. T hier het jy dit. 'N Basiese kommoditeit verskansingstrategie en hoe produsente en verskaffers gebruik die futures markte te prys variasies en winste te beskerm. Hierdie strategie word gebruik in alle kommoditeitsmarkte van finansiële te vee, landbouprodukte en selfs edelmetale. D ID jy hierdie webblad nuttig? Dink jy dit van belang is vir besoekers jou webwerf sou wees? As dit so is, dan hulpbron met ons deur te gee jou besoekers toegang tot hierdie bladsy deur die plasing van die skakel teks in die hulpbron boks hieronder op jou webwerf. devNIC inhoud deel Program Die teks skakel hieronder is wat op jou web bladsy sal verskyn nadat jy sny en plak die kode van die wit blokkie op jou webwerf: Kommoditeit Verskansing, Verskansing Risiko met 'n kommoditeit verskansingstrategie - Commodity Futures verskansing handleiding, hoe om risiko te verskans met 'n Commodity Futures verskansingstrategie, Commodity Futures prys ENKELE. Net kopieer en plak die onderstaande kode op jou webwerf: Rick is in die kommoditeit bedryf vir byna 25 jaar, hou die bestuur en uitvoerende poste in kommoditeitspryse bedrywighede en marges met ACLI, Bear Stearns en DLJ. Hy besit ook 'n internet bemarking, konsultasie en copywriting besigheid.